ratex©
Vollkommene Marktdaten-TransparenzDer entscheidende Aspekt für einen Anleger, gleich ob privat oder institutionell, ist der Wert seiner Anlage. Dies hat nicht zuletzt durch die Finanzkrise erheblich an Bedeutung gewonnen, da vielen Anlegern jetzt erst Risiken bewusst wurden und Fragen nach Korrektheit und nach Transparenz in der Bewertung immer lauter werden.
Der gesamte Prozess der Marktdatenversorgung und -prüfung wird dadurch sukzessive zu einem Kernprozess, der nicht mehr länger als „Anhängsel“ eines Back-Office oder einer Fondsbuchhaltung organisiert werden kann, sondern der im Risiko-Controlling einer eigenen Struktur unterworfen werden muss.
Ratex© ist ein System, dessen Funktionen genau auf diese Bedürfnisse ausgerichtet sind und das bei zahlreichen KAGen und Banken in der Kapitalanlage bereits im Einsatz ist. Ratex© sichert Ihnen einen effizienten und transparenten Marktdatenprozess, mit dem Sie flexibel neue Produkte, neue Marktdatenquellen und neue Kundenreporting-Anforderungen abdecken können.
Diese komplexen funktionalen Anforderungen werden in zwei getrennten Modulen abgebildet: Funktional stehen zwei Module zur Verfügung:
Marktdatenversorgung
Nebenstehende Grafik zeigt den funktionalen Kreislauf, dem ratex© zugrunde liegt. Ratex© automatisiert und standardisiert dabei die gesamte Marktdatenversorgung (Wertpapier- und Devisenkurse, Zinsstrukturkurven, Spreads) von verschiedenen Marktdatenanbietern.
Neben Validierung und Verifizierung der Marktdaten übernimmt ratex© auch die Nachberechnung von Kursen, Kurven und Spreads auf Basis des qualitätsgesicherten Datenfundamentes der unterschiedlichen Marktdatenanbieter. Diese Daten bilden auch die Grundlage einer weiteren ratex© Funktion: die Marktgerechtigkeitsprüfung.
Ratex© schafft im Ergebnis mit seinen umfassenden Regelwerken und seinen Berechnungs- und Validierungsmöglichkeiten einheitliche Qualität, Transparenz und Nachvollziehbarkeit für alle bewertungsrelevanten Bereiche und Systeme und sichert Ihnen dadurch zahlreiche, nachhaltige Vorteile:
- Automatisierte Marktdatenversorgung und -validierung nach definierbaren Regeln
- Einheitliche Schnittstellen von allen relevanten Datenversorgern (u.a. Bloomberg, DWZ, Reuters, Telekurs, WM) via ratex© in verschiedene Marktdatensysteme
- Hohe Qualität aller verwendeten Marktdaten
- Nachberechnung und Adjustierung komplexer Produktkalkulationen
- Abdeckung kleiner und sehr hoher Volumina ohne Performanceeinbußen
- Validierte Marktdaten sind zeitnah in unterschiedlichen Zielsystemen verfügbar
- Umfassendes Revisionskonzept, detaillierte Audit Trails
- Volle Mandantenfähigkeit des Systems über Chinese Walls als Basis für eine zentrale Markdatenversorgung
Weitere Details finden Sie in der ratex© Broschüre in unserem nebenstehenden Downloadbereich. Darüber hinausgehende Fragen beantworten wir Ihnen gerne telefonisch oder im Rahmen einer unverbindlichen Präsentation bei Ihnen vor Ort.
Kontaktieren Sie uns, wir freuen uns auf Sie!
Marktgerechtigkeitsprüfung
Das optionale ratex©-Modul „Marktgerechtigkeitsprüfung“ ermöglicht die interaktive Kontrolle des Handels auf Basis von qualitätsgesicherten Kursen aus der Markdatenversorgung. Dabei wird ratex© über sein flexibles Schnittstellensystem (u.a. ASCII, csv, EXCEL FIX, SWIFT) direkt an das jeweilige Handelssystem angebunden. Orders aus dem Handel werden direkt an ratex© weitergeleitet, gegen die Preisarithmetik verglichen und ggf. ausgesteuert bzw. als marktgerecht sofort zurückgeliefert.
Prüfungen durch den Anwender sind nur erforderlich, sofern ein gehandelter Kurs weder die Abweichungsanalyse noch die Preisprüfung bestanden hat, manuelle Eingriffe werden also auf ein Minimum reduziert. Die Preisprüfung verwendet indes die qualitätsgesicherten Kurse aus ratex©, entweder durch eigene Berechnung und Nutzung von Zeitreihen oder High-Low-Kursen (near trade oder Tageshöchst- und Tiefstkurs).
Ratex© gibt hier keine Prüflogik vor, sondern flexibilisiert sie, indem Prüfverfahren je Instrumentenart eingestellt und die Prüfgenauigkeit parametrisiert werden kann, um die Einhaltung der MaRisk-Anforderungen sicher zu stellen.
Ratex© schafft im Ergebnis eine vollautomatisierte Marktgerechtigkeitsprüfung Ihres gesamten Produktuniversums und sichert damit einen maßgeblichen und effizienten Beitrag für ein transparentes Risikocontrolling.
Es bietet daher eine Fülle an Vorteilen:
- Automatisierte Marktgerechtigkeitsprüfung nach definierbaren Regeln
- Flexible offene Architektur zum aufwandsarmen Anbinden verschiedener Handelssysteme (via ASCII, csv, EXCEL, Filetransfer, FIX, SWIFT u.a.)
- Sicherung der Marktgerechtigkeit für Ihr gesamtes Handelsuniversum
- Nachberechnung und Adjustierung komplexer Produktkalkulationen
- Abdeckung kleiner und sehr hoher Volumina ohne Performanceeinbußen
- Zeitnahe Marktgerechtigkeitsprüfung im Rahmen des Handelsprozesses
- Umfassendes Revisionskonzept, detaillierte Audit Trails
- Volle Mandantenfähigkeit des Systems über Chinese Walls als Basis für eine zentrale Marktgerechtigkeitsprüfung
Weitere Details finden Sie in der ratex Broschüre in unserem nebenstehenden Downloadbereich. Darüber hinausgehende Fragen beantworten wir Ihnen gerne telefonisch oder im Rahmen einer unverbindlichen Präsentation bei Ihnen vor Ort.
Kontaktieren Sie uns, wir freuen uns auf Sie!
